财政税收论文：浅析我国中小企业融资难困境及对策研究

 　　摘要：中小企业是我国国民经济的重要组成部分，在解决就业、扩大出口等方面发挥的作用越来越大，但是，我国中小企业在发展过程中，也会因为规模小、抵押能力有限而融资困难，难以从银行获得企业发展所需的资金。如何解决中小企业融资难的问题已经成为社会各界高度关注的问题。要破解这一难题，要从政府推动、企业自身健全，推动直接融资体系等方面入手，促进中小企业健康有序发展。 
　　关键词：中小企业；融资；困境；对策 
　　 
　　近年来，中小企业的发展速度和所取得的成就有目共睹，在经济社会发展中的作用和地位日益增强，逐步成为我国体制改革、经济发展和社会和谐的重要推动力。但是，中小企业融资难问题伴随着企业发展一直存在，成为困扰中小企业发展的制约因素，我国"紧缩"式的政策，限制了银行业的放贷积极性，中小企业很难从贷款这一渠道获得企业发展的流动资金。据估计，贷款难的中小企业占到总数的大约80%，虽然国家也协调商业银行加大了对中小企业的信贷支持，但是贷款的增加和企业的发展明显不同步，银行对中小企业的贷款增长率甚至比贷款平均增长率还要低，由此可见，融资难仍然是当前困扰中小企业发展的一个突出问题。 
　　一、我国中小企业融资难困境 
　　从中小企业贷款需求结构来看，他们普遍对目前金融机构大多为3个月﹑6个月和12个月的贷款期限不满意，要求获得更长期限的贷款。目前，融资困难主要表现在以下几个方面： 
　　（一）中小企业自身特点 
　　我国中小企业普遍经营规模小，资产规模不大，抵押物有限，产品结构单一且科技含量低，财务管理水平低，抵御风险能力差，经不起原材料或产品价格的波动，经营风险较大。加上个别企业老板抽逃资金，恶意欠贷，造成了银行呆账、坏账，形成信贷资金流失的严重后果，导致银行放贷非常慎重。此外，一些中小企业内部控制制度不完善，经营者自身素质较低，财务制度不健全，会计信息失真，造成银行与企业信息不对称，为中小企业融资增加了难度。 
　　（二）银行经营性性质和特点 
　　我国大部分银行是商业银行，他们的经营首先考虑的是扩大利润，规避风险，利益最大化，对还款能力不足的中小企业，他们往往设置的贷款条件更加严格。在体制上，银行业的高度垄断和产业的垄断相一致，银行只愿意给规模大、风险小或者几乎没有风险的国有企业贷款，加之国家加大了对银行业逾期、呆账等不良贷款的追究力度，导致银行业更加不愿意把贷款放在中小企业身上，在向中小企业放贷时更加慎重。此外，中小企业对了应付有关职能部门的监督和检查，往往准备两套账甚至更多的账本，在信息披露方面也是小心翼翼，导致银行业很难弄清企业准确的经营状况，由于中小企业与大企业在经营透明度和保证、抵押能力上的差别，加上信息的不对称，银行业为了规避风险，缺乏为中小企业贷款融资的积极性，而将贷款放给各个方面要更胜一筹的国有企业。 
　　（三）政府制度供给乏力 
　　我们所说的制度供给主要指的是法律制度供给，包括政府的各项法律、法规、政策等。虽然，国家根据中小企业融资难的实际情况也出台一些优惠政策，地方政府也在积极的促成中小企业和银行之间的业务往来，但是由于制定的政策缺乏法律应有的刚性约束，更趋向于政策性的因素，没有起到实质性的作用，尤其对中小企业直接融资的作用没有提供创造性的、符合中国实情的融资模式，因而对中小企业的融资缺乏"法力"。 
　　（四）我国融资渠道的单一 
　　我国中小企业的融资活动主要还是以传统的银行贷款为主，资金来源大部分来自国有商业银行，资金来源的单一性决定了银行在放贷方面存在着一定的风险。我国中小企业的发展大多是经历了原始积累的企业家扩大规模再生产，改革开放以来，我国的中小企业增长了将近6倍，而商业银行没有同等比例的增加，造成了资源的稀缺性，贷款难也就在所难免；同时，中小企业的资金需求往往是1年以上的长期贷款，而我国商业银行为了规避风险，提供的业务主要是3个月、6个月等一年以内的短期融资业务，不利于中小企业新上项目开工建设的资金需要，从而限制了他们的发展。我国虽然建立了担保公司，但是在很多地方，担保公司受自身担保资金有限的影响，还有其他一些原因，很难顺利地开展业务。 
　　二、解决中小企业融资难问题的对策 
　　我国目前的实际情况是：政府付出了不少财力，促成企业与银行的业务开展，银行左右为难，不能在照顾中小企业的同时亏了自己，而中小企业并没有得到太多好处，反而加剧了恶性竞争。由此可见，中小企业融资难的问题是一个长期的、复杂的社会系统工程，要解决好，我们需要从企业本身、金融机制和政府三方面着手整合解决。 
　　（一）企业自身的调整 
　　1、要从根本上解决中小企业融资难的问题，关键还在于中小企业本身。首先，中小企业要想方设法扩大人力资本以克服中小企业实物资产和金融资产的不足。人力资本的丰富可以提高资产的利用率，保持企业技术创新的动力，还可以减少企业的经营风险。其次，中小企业要取得银行的支持，一方面要开发适销对路的产品，加强经营管理，提高企业的经济效益和还款能力；另一方面必须牢固树立借债必还的思想，增强自身的信用观念，建立完整的信用体系。每一个中小企业在生产经营和向银行贷款过程中要做到"讲规则，讲信誉，讲效益"，切实杜绝各种恶意逃废银行债务和恶意欠息的行为。 
　　2、中小企业在充分利用传统渠道、方式的同时，要努力拓展融资视野，开辟新的融资渠道和方式。多管齐下，着力解决中小企业融资难，一是向中小企业信用担保机构获得担保贷款；二是积极研究新型金融组织政策，拓展融资渠道，小额担保公司和村镇银行都可以丰富融资渠道；三是努力进入资本市场，符合国家产业政策、成长性良好的企业要尽快了解资本市场的优势和进入程序，争取尽快上市。 
　　（二）深化金融体制改革 
　　1、商业银行的相关探索。金融机构要将已出台的支持中小企业的一系列优惠扶持政策落到实处，加快金融创新，商业银行要有计划的向优质中小企业发放信贷款；加快发展专门为中小企业提供服务的金融机构，开发适合于中小企业需要的信贷产品。鼓励商业银行在中小企业领域进行相关探索。 
　　2、组建担保公司。目前，中小企业获得信贷支持的主要现实障碍在于中小企业在贷款担保方面缺乏制度性保障，而信用担保制度是提高中小企业融资信誉度的有效方式。可以探索由政府出资主导，引导社会资金进入的具有独立法人的担保公司，实行市场化运作，建立以政府为主导的社会担保体系；有条件的也可以成立商业性担保公司，政府﹑社会中介机构﹑企业和银行四方共同参与设立非盈利性担保基也是一种可以考虑的尝试，都可以作为解决中小企业融资难问题的备选方案。 
　　（三）政府的积极努力和响应 
　　1、加强政府的制度支持力度。加强政府有关法律、法规及政策的力度。建立健全中小企业经营和融资的法律法规，不断改善企业融资环境，为中小企业的发展提供制度保障。下大力气完善资本市场结构，建立多层次的市场体系，简化程序，提高效率；强化《合同法》﹑《破产法》等法规的执法力度，强化企业还贷机制，重塑社会信用体系，消除企业与银行之间的信用障碍，防范和化解金融风险；在税收方面给中小企业以适当支持，在办理一些行政收费事项时，适当减免或降低他们的费用；控制企业会计信息的真实性，从而保障贷款人的利益，实现社会信用的良好循环。 
　　2、强化金融扶持与服务。首先，政府应适时为中小企业提供专项基金贷款贴息。对中小企业实行"非歧视性贷款政策"，鼓励设立支持中小企业发展的风险投资基金，多渠道、多形式扩大中小企业直接融资的范围。其次，强化银企对接服务，发挥好政银企三方合作联席会议制度，以"政府搭台，银企唱戏"的方式，引导银企加强沟通。再次，在推进信用担保工作上创新融资方式，推荐发展前景好、符合国家产业导向、资信度好的企业，为银行、融资担保机构、企业三方合作搭建平台，拓宽企业融资渠道。 
　　总之，解决中小企业融资难的问题是一个庞大复杂的系统工程，核心问题在于中小企业自身能力提升，基础部分则在于金融机制的改进和政府恰当的引导和支持。更要提高企业自身融资能力和信誉度；注重金融体制创新，消除金融抑制；改善政府调控宏观经济的职能，加强制度供给和金融扶持，培育良好的社会信用体系，发挥市场机制在资源配置方面的基础性作用。