当前位置：首页 > 全部子站 > 金融招聘 > 证券从业

2019年证券从业资格《金融市场基础知识》要点：证券公司概述

来源：长理培训发布时间：2019-03-16 23:28:54

(一)证券公司的基本概念

1.定义：证券公司，是指依照《公司法》和《证券法》设立的经营证券业务的有限责任公司或股份有限公司。在我国，设立证券公司必须经国务院证券监督管理机构审查批准。

【小贴士】美国通常称其为“投资银行”;英国则称其为“商人银行”;德国实行银行业与证券业混业经营，通常由银行设立公司从事证券业务经营;日本和我国一样，称其为证券公司。

2.地位(主要中介机构)

(1)证券公司是证券市场投融资服务的提供者，为证券发行人和投资者提供专业化的中介服务，如证券经纪、投资咨询、保荐与承销等。

(2)证券公司本身也是证券市场重要的机构投资者。

(3)此外，证券公司还通过资产管理方式，为投资者提供证券及其他金融产品的投资管理服务等。

(二)证券公司的监管制度

1.监管职责的让渡：中国人民银行、地方政府→人民银行与证监会共同负责→证监会统一监管(1998 年)。

2.对证券公司实施有效监管的基础性制度

业务许可制度	1.证券公司业务：证券经纪业务，证券投资咨询业务，与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问业务，证券承销与保荐业务，证券自营业务，证券资产管理业务以及其他证券业务。证券公司经营以上部分或全部业务均需要经过中国证监会的许可。 2.需要经监管部门许可的其他证券业务：外资投资证券公司申请证券业务资格许可、融资融券服务资格许可、集合资产管理业务许可、专项资产管理业务许可、证券公司合格境内机构投资者资格许可等。
市场准入制度	1.建立和完善以诚信与资质为标准的市场准入制度，通过行政许可把好准入关。 2.具体涉及：机构设置、业务牌照、从业人员特别是高级管理人员。 3.将业务许可与证券公司资本实力挂钩，要求证券公司必须达到从事不同业务的最低资本要求;加强证券公司高管人员的监管，将事后资格审查改为事前审核、专业测评、动态考核等相结合，切实保护诚信专业、遵规守法的高管人员，淘汰不合规、不称职的高管人员，处罚违法违规的高管人员，逐步培育证券业合格的职业经理群体。
分类监管制度	1.证券公司分类：是指以证券公司风险管理能力为基础，结合公司市场竞争力和持续合规状况，按照《证券公司分类监管规定》评价和确定证券公司的类别。具体可分为：A(AAA、AA、A)、B(BBB、BB、B)、C(CCC、CC、C)、D、E 五大类 11 个级别。 2.中国证监会按照分类监管原则，对不同类别证券公司规定了不同的风险控制指标标准和风险资本准备计算比例，并在监管资源分配、现场检查和非现场检查频率等方面区别对待。
风险监控和预警制度	1.以净资本和流动性为核心。 2.该制度具有三个特点： (1)建立了公司业务范围与净资本充足水平动态挂钩的机制; (2)建立了公司业务规模与风险资本准备动态挂钩的机制; (3)建立了风险资本准备与净资本水平动态挂钩的机制。 3.《证券公司风险控制指标管理办法》还通过资本杠杆率对公司杠杆进行约束，综合考虑流动性风险监管指标要求，从风险覆盖率、资本杠杆率、流动性覆盖率及净稳定资金率四个核心指标，构建合理有效的风险指标体系，进一步促进证券行业长期健康发展。
合规管理制度	1.该制度要求证券公司全面建立内部合规管理制度，设立合规总监和合规部门，强化对公司经营管理行为合规性的事前审查、事中监督和事后检查，有效预防、及时发现并快速处理内部机构和人员的违规行为，迅速改进完善内部管理制度。 2.实施合规管理制度，是健全证券公司内部约束机制、实现内部约束与外部监管有机互动的重要措施，有利于推动监管机制从行政监管为主向行政监管、行业自律和公司自我约束有机结合转变。
第三方存管制度	1.客户的交易结算资金应当存放在商业银行，以每个客户的名义单独立户管理。 2.“单独立户、封闭运行、总分核对”三大要求 (1)以“单独立户”来防止资金被混合使用; (2)以“封闭运行”来防止资金被违规动用; (3)以“总分核对”来及时发现存在的问题。从证券公司、指定商业银行、客户、投资者保护基金公司、监管部门五个角度，建立全方位的客户资金监督机制。
信息报送与披露制度	1.信息报送制度 (1)证券公司应当自每一个会计年度结束之日起 4 个月内，向中国证监会报送年度报告。 (2)自每月结束之日起 7 个工作日内，报送月度报告。 (3)发生重大事件的，证券公司应当立即向中国证监会报送临时报告。 2.信息公开披露制度主要为证券公司的基本信息公示和财务信息公开披露。内容包括公司基本情况、经营性分支机构、业务许可类新产品、高管人员等信息，公示信息发生变动的，需要进行持续更新。 3.年报审计监管这是对证券公司进行非现场检查和日常监管的重要手段。